August in Review: Belangrijke Ontwikkelingen in de Cryptomarkt
Bitcoin-ETF's ervoeren netto-uitstroom
Bitcoin-ETF's ervoeren netto-uitstroom Augustus was een turbulente maand voor de cryptomarkt, gekenmerkt door aanzienlijke uitstroom, marktverliezen en regelgevende ontwikkelingen. Opvallend was dat Amerikaanse spot Bitcoin exchange-traded funds (ETF's) een netto-uitstroom van ongeveer $94 miljoen ervoeren, waarmee een eerdere reeks van positieve instroom werd omgekeerd. Ondanks een bemoedigende prestatie op 23 augustus, toen de instroom meer dan $250 miljoen bereikte, werden deze winsten overschaduwd door een scherpe uitstroom van $237 miljoen eerder in de maand. Deze trend werd weerspiegeld door een daling van de Bitcoin-prijs, wat leidde tot een afname van de activa die door Bitcoin-fondsen worden beheerd met $4,24 miljard, wat het totaal op ongeveer $53,8 miljard bracht tegen het einde van augustus. Op Ethereum gebaseerde ETF's hadden ook te kampen met uitdagingen, omdat ze sinds hun lancering in juli worstelden met uitstroom en er niet in slaagden aanzienlijke interesse van institutionele beleggers te wekken.
Source: Coinglass
Ethereum-ETF's en Marktdynamiek
Ethereum spot-ETF's, die op 23 juli in de VS van start gingen, bleven in augustus moeite hebben, wat sterk contrasteerde met de prestaties van Bitcoin-ETF's. Gedurende de eerste vijf weken van de handel registreerden Ether-ETF's netto-uitstroom van ongeveer $500 miljoen, vergeleken met de $5 miljard instroom die Bitcoin-ETF's zagen tijdens een vergelijkbare periode na hun respectieve lanceringen. JPMorgan schreef dit verschil toe aan het "first mover advantage" van Bitcoin, het ontbreken van stakingopties en de lagere liquiditeit op de Ethereum-markt, wat Ether-ETF's minder aantrekkelijk maakte voor institutionele beleggers. Eind augustus hadden spot Ether-ETF's bijna $7 miljard aan activa in beheer, waarbij de ETHE- en ETH-fondsen van Grayscale goed waren voor $5,4 miljard van dat totaal. Hoewel Ethereum-ETF's in hun eerste dagen meer dan $1 miljard aan handelsvolume registreerden, hebben ze sindsdien een gestage daling van de activiteit gezien.
Bron: Coinglass
Crypto-beveiliging onder vuur: $300 miljoen verloren in augustus
In augustus ging maar liefst $300,6 miljoen verloren aan hacks, oplichterij en andere uitbuitingen, waarmee het de op een na hoogste maandelijkse verliespost van 2024 markeerde. Volgens Certik Alerts was het grootste deel van deze verliezen te wijten aan kwetsbaarheden in gedecentraliseerde financiële (DeFi) protocollen, waarbij ongeveer $308,8 miljoen werd toegeschreven aan verschillende exploits. Opvallende aanvallen zoals flash loan exploits—waarbij aanvallers markten manipuleren door snel activa te lenen en terug te betalen—leidden tot verliezen van ongeveer $1,2 miljoen. Daarnaast waren pump-and-dump-schema's goed voor $0,8 miljoen aan verliezen. Hoogtepunten waren onder andere de Ronin Network-hack, die leidde tot verliezen van meer dan $9,8 miljoen, en de Nexera-exploit, die handelaren $1,5 miljoen kostte. Deze gebeurtenissen benadrukken de aanhoudende risico's binnen het crypto-ecosysteem en onderstrepen de noodzaak van sterkere beveiligingsmaatregelen om de fondsen van beleggers te beschermen.
Stablecoins winnen terrein te midden van marktvolatiliteit
Te midden van een uitdagende maand voor cryptocurrencies bleven stablecoins een lichtpuntje, met een aanhoudende stijging van de marktkapitalisatie. In augustus steeg de totale marktkapitalisatie voor stablecoins met 2,89%, tot $169 miljard, wat de elfde opeenvolgende maandelijkse stijging markeerde en het hoogste niveau sinds april 2022. Tether (USDT) bereikte een nieuwe recordhoogte in marktkapitalisatie van $117 miljard, wat neerkomt op 69,6% van het totale stablecoin-marktaandeel. Ondertussen bereikte PayPal's USD stablecoin ook een nieuwe mijlpaal, met een groei van 56,6% tot een marktkapitalisatie van $960 miljoen. Ondanks deze winsten daalden de handelsvolumes van stablecoins echter met 14,2% tot $848 miljard, wat bredere marktvolatiliteit en zorgen over traditionele markten, zoals schommelingen in de Japanse Yen-handel, weerspiegelde.
Bron: Coinmarketcap
Monthly Heatmaps
Source: Quantifycrypto
Source: Coinmarketcap
Technische Analyse van Bitcoin: Tekenen van een Bodem?
De prijsactie van Bitcoin in augustus liet gemengde signalen zien, maar hintte op een potentiële bodem, in lijn met patronen uit eerdere cycli. De hashprijs van Bitcoin—de inkomsten die miners per terahash per seconde verdienen—bereikte opvallend lage niveaus, vergelijkbaar met de omstandigheden die voorafgingen aan de bull run van 2021. Historisch gezien hebben dergelijke periodes samengevallen met de prijsbodems van Bitcoin, zoals waargenomen tijdens de COVID-19-marktcrash in 2020. Het platform merkte op dat het gedrag van miners aan het veranderen is, waarbij de reserves herstellen tot niveaus die sinds juni niet meer zijn gezien en de accumulatie sinds 24 augustus toeneemt.
Deze ontwikkeling suggereert dat miners zich voorbereiden op een mogelijke prijsstabilisatie of herstel. Bovendien lijkt de Amerikaanse mijnbouwsector duurzaam, met hash rates die dicht bij all-time highs liggen en de kosten van mining in de VS rond de $43.000 per Bitcoin liggen. Deze gegevens ondersteunen de opvatting dat Bitcoin-prijzen kunnen stabiliseren als ze boven deze drempel blijven, wat in lijn zou zijn met historische trends van prijsherstel na periodes van miner capitulatie.
Bron: TradingView
Marktstructuur en Voortschrijdende Gemiddelden: Bij het analyseren van de marktstructuur van Bitcoin kunnen we zien dat het momenteel binnen een consolidatierange handelt. Het 200-daagse voortschrijdend gemiddelde (MA), een kritische langetermijntrendindicator, wordt vaak beschouwd als een scheidslijn tussen bull- en bearmarkten. Bitcoin is er in geslaagd om het grootste deel van augustus boven dit MA te blijven, wat wijst op een potentiële opbouw van bullish momentum onder de oppervlakte. Als Bitcoin boven dit niveau blijft handelen, zou het als steun kunnen fungeren, wat handelaren het vertrouwen geeft om longposities in te nemen, wat de prijs verder zou kunnen versterken.
Volumeanalyse en Belangrijke Weerstandsniveaus: Een ander belangrijk aspect om in de gaten te houden, is het handelsvolume. In de afgelopen weken heeft Bitcoin een dalend volume gezien tijdens prijsdalingen, wat suggereert dat de verkoopdruk mogelijk aan het afnemen is. Daarentegen zijn periodes van prijsstijgingen gepaard gegaan met een hoger volume, wat wijst op een sterkere koopinteresse. De volgende belangrijke weerstandsniveaus om in de gaten te houden, liggen rond $60.000 en $62.000, waar significant eerdere handelsactiviteit heeft plaatsgevonden. Het doorbreken van deze niveaus met sterk volume zou de bevestiging kunnen zijn van het begin van een nieuwe bullish fase.
De technische analyse wijst op een potentieel gunstige vooruitzichten voor Bitcoin in de komende weken, gedreven door miner-accumulatie, sterke hash rates en de steun die wordt geboden door de kosten van mining. De markt zal boven belangrijke voortschrijdende gemiddelden moeten blijven en kritieke weerstandsniveaus moeten doorbreken om een trendomkering te bevestigen.
Bron: Coinmarketcap
Trump Stelt Onthulling van VS-Crypto Plan Uit te Midden van Promotie van Nieuwe Digitale Ventures
De uitgestelde crypto-aankondiging van Donald Trump heeft zowel onder aanhangers als critici speculaties aangewakkerd over zijn plannen voor de digitale activasector. Sommigen zagen de vertraging als een strategische zet om de spanning op te bouwen, terwijl anderen hun teleurstelling uitten over het gebrek aan details dat door de voormalige president werd verstrekt. Zijn promotie van het hernoemde "World Liberty Financial" platform, samen met de recente lancering van nog een NFT-collectie, suggereert dat Trump mogelijk zijn politieke en zakelijke ambities wil combineren in de opkomende cryptomarkt. Echter, zonder concrete voorstellen of specificaties blijft het onzeker hoe hij de VS als wereldleider in cryptocurrency wil positioneren of dat dit voornamelijk een merkactiviteit is gericht op het energiseren van zijn achterban en het aantrekken van nieuwe supporters uit de cryptogemeenschap.
Conclusie
Augustus is een uitdagende maand gebleken voor de cryptomarkt, met aanzienlijke uitstroom in Bitcoin en Ethereum-ETF's, aanhoudende beveiligingsproblemen en fluctuerende activaprijzen. Ondanks deze uitdagingen zijn er signalen—vooral binnen de Bitcoin-markt—die wijzen op een mogelijke ommekeer. Stablecoins blijven terrein winnen, wat hun groeiende rol als stabiele activaklasse te midden van volatiliteit onderstreept. Naarmate de markt de laatste maanden van het jaar ingaat, zullen alle ogen gericht zijn op belangrijke gebeurtenissen zoals de Bitcoin-halvering en regelgevende ontwikkelingen, die het cryptolandschap in 2024 zouden kunnen bepalen.
Klaar om je reis met ons te beginnen?
Vertrouwd door meer dan 100.000 gebruikers van over de hele wereld.
